Anthropic 11 月 10 日向美国证券交易委员会(SEC)提交招股书第二次修订版(S-1/A),首度写出首次公开发行(IPO)价格区间:每股 70 到 78 美元,申请在那斯达克全球精选市场挂牌,股票代号「ANT」。

这次发行 8.25 亿股 A 类普通股,其中 8.01 亿股由公司发行、约 2,365 万股由既有股东出售,承销商另有 1.24 亿股的超额配售权。依区间上缘 78 美元计算,发行规模约 644 亿美元。

7 家科技公司同步私募 260 亿美元,台积电认购 5 亿

新版招股书也揭露,IPO 完成后,Google、辉达、AMD、博通、美光、微软与台积电旗下的 TSMC Partners,将以 IPO 价格合计认购 260 亿美元的 N 类普通股。 Google 这笔认购,用来履行它先前已承诺的部分投资义务。

以区间中值 74 美元计算,Google 与辉达各认购约 100 亿美元,AMD 约 25 亿美元,博通、美光与微软各约 10 亿美元,台积电约 5 亿美元。私募股份不付承销费,也不受承销商闭锁期限制,但属于限制性证券,要依法登记或符合豁免才能转卖。

Anthropic 估计,以中值计算,IPO 加上私募的净募资约 846 亿美元,超额配售全数行使则约 937 亿美元。部分董事与相关机构也表达有意以 IPO 价格认购最多 3.03 亿美元,但不具约束力。

新投资人拿 6.3%,创办人 LLC 握 50.1% 投票权

依招股书,IPO 的 8.25 亿股约占发行后 A 类与 N 类股的 6.3%,既有股东持股约 91%。

投票权则集中在创办人。 IPO 前,Anthropic 会发行 1 股 F 类普通股给共同创办人成立的 Founder LLC,成员是执行长 Dario Amodei、总裁 Daniela Amodei 和另外 5 位共同创办人。这 1 股的投票权固定是全部流通股投票权的 50.1%,可以主导 T 类董事以外的董事选举,但没有任何经济权利。

员工(不含共同创办人)会拿到 E 类普通股,只能就少数事项投票,也没有经济权利。

前三季营收 332 亿美元,算力承诺逾 9,000 亿美元

财务数字方面,招股书显示 Anthropic 2026 年前三季营收 332 亿美元,上一年同期只有 25 亿美元;第三季降价让营收少收约 6 亿美元(相关报导)。

计入 9 月 30 日当时与之后签下的合约,Anthropic 的采购与租赁承诺合计约 9,009 亿美元,几乎都是算力与基础设施,其中约 707 亿美元要在未来 12 个月内支付(相关报导)。

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